Rs je realizovala zaduženje na međunarodnom tržištu kapitala, emitovanjem referentne euiroobveznice u iznosu od 500 miliona eura, uz fiksnu kamatnu stopu od 6,25 posto sa dospjećem u aprilu 2031. godine.
Iz Ministarstva finansija Rs-a navode da ova transakcija predstavlja značajan iskorak na međunarodnom tržištu kapitala, imajući u vidu sljedeće ključne faktore:
- Rs je otvorila međunarodno tržište kapitala nakon izbijanja rata na Bliskom istoku, realizujući prvo izdanje sa tržišta u razvoju sa evropskog kontinenta nakon početka konflikta, čime su demonstrirane liderske sposobnosti u uslovima pojačane volatilnosti na globalnim finansijskim tržištima. Investitorski portfelj je geografski diversifikovan, sa dominantnim učešćem investitora koji po prvi put investiraju u javni dug Rs, uključujući najveće američke penzione fondove i osiguravajuća društva.
- Riječ je o prvoj referentnoj obveznici Rs, listiranoj na Londonskoj berzi, kao i o najvećem međunarodnom zaduženju entiteta do sada, realizovanom uprkos turbulentnim tržišnim uslovima izazvanim ratom na Bliskom istoku.
- Ostvarena je najveća potražnja u historiji zaduživanja Rs, gotovo tri puta veća u odnosu na prvo izdanje euroobveznice iz 2021. godine, što jasno potvrđuje povjerenje investitora u politike koje rukovodstvo Rs sprovodi na međunarodnom planu. Potražnja je dostigla više od milijardu eura, svega nekoliko sati nakon objave transakcije.
- Imajući u vidu izmijenjene okolnosti na međunarodnim finansijskim tržištima jasno je da je postignuto značajno relativno smanjenje troška zaduživanja u poređenju sa transakcijom iz 2021. godine. Preciznije, raspon (spread) je praktično prepolovljen, što ukazuje na poboljšano pozicioniranje Rs na međunarodnom tržištu kapitala, zasnovano na razvoju domaćih ekonomskih prilika, kao i saradnji sa partnerima iz Evropske unije i Sjedinjenih Američkih Država. Ovo je posebno značajno imajući u vidu da su globalne kamatne stope danas približno tri puta više nego u trenutku prvog izdanja.
- Transakcija predstavlja primjer odgovornog i strateškog upravljanja javnim dugom, pri čemu je Rs četvrti emitenat iz zemalja regiona koje su ove godine pristupile međunarodnom tržištu kapitala, nakon Slovenije i Hrvatske, članica Evropske unije, i Sjeverne Makedonije, zemlje sa statusom kandidata.
Zaduženje je realizovano uz fiksnu kamatnu stopu, čime je obezbijeđena zaštita od potencijalnih, već najavljenih, budućih povećanja kamatnih stopa od strane Evropske centralne banke.
